大盤全天走勢分化，滬指小幅反彈，創業板指震蕩調整。
盤面上，AI概念股全线反彈，CPO方向領漲，源傑科技、中際旭創、新易盛均20CM漲停；ChatGPT概念股大漲，華凱易佰、拓爾思20CM漲停。智能制造概念股繼續活躍，豐立智能20CM漲停，南方精工、襄陽軸承、中大力德等多股漲停。金融股盤中衝高，華夏銀行漲超4%，郵儲銀行漲近3%。板塊方面，CPO、減速器、ChatGPT、雲遊戲等板塊漲幅居前。
下跌方面，新能源賽道股陷入調整，杭可科技、科達利等跌超5%。POE膠膜、新冠藥、復合集流體、食品加工等板塊跌幅居前。總體上個股上漲和下跌家數基本相當。
截至收盤，滬指漲0.4%，深成指跌0.12%，創業板指跌0.68%。滬深兩市今日成交額8799億，較上個交易日放量985億。北向資金全天淨賣出18.36億元，其中滬股通淨賣出9.38億元，深股通淨賣出8.98億元。
01
“一行一總局一會”新格局已形成
今日，我國金融監管體系迎來重大變革。
5月18日，上午9點，國家金融監督管理總局（下稱“國家金監總局”）在北京金融街15號正式揭牌。這意味着，運行了5年的銀保監會正式退出歷史舞台，我國金融監管體系從“一行兩會”邁入“一行一總局一會”新格局。
在揭牌儀式上，國家金監總局黨委書記李雲澤表示，將全面強化機構監管、行爲監管、功能監管、穿透式監管、持續監管，爲構建新發展格局、推動高質量發展提供有力支撐和堅強保障。將全力以赴，履職盡責，全面落實服務實體經濟、管控金融風險、深化金融改革三大任務。依法將各類金融活動全部納入監管，努力消除監管空白和盲區，大力推進央地監管結果，牢牢守住不發生系統性金融風險底线。
成立國家金監總局是新一輪中國金融監管體系改革的重要舉措。
據新華社報道，組建國家金融監督管理總局，是黨和國家機構改革方案中備受關注的內容。根據改革方案，國家金融監督管理總局在中國銀保監會基礎上組建，統一負責除證券業之外的金融業監管。同時，人民銀行對金融控股公司等金融集團的日常監管職責、有關金融消費者保護職責，證監會的投資者保護職責劃入國家金融監督管理總局。
02
AI概念集體“回血”
回到今日A股市場，AI與中特估兩大主线均獲資金修復。
其中AI方向更是迎來強勢反彈，CPO、ChatGPT、算力、遊戲、傳媒等細分板塊均漲幅居前，可見作爲今年的核心主线之一，AI依舊保有較高的市場人氣，在CPO概念板塊異動拉升後，其余細分板塊也紛紛予以響應。
事實上，今日AI行情爆發，源於一則傳聞。
據中國基金報報道，今日市場上有消息稱，兩家北美大廠更新了對明年800G光模塊（可以實現800Gbps的數據傳輸速度）的需求規劃指引，預計兩家合計將達到700萬只，再加上另外三家雲客戶訂單，全行業需求在2024年需求可能會達到1000萬只，相較以前市場預期的300到400萬的需求，有大幅度的上修。受上述消息影響，萬得CPO板塊一度大漲超11%。
除了市場流傳的“小作文”，相關公司也有表態。
其一，光迅科技今日在其官微表示，公司在近期大批量穩定交付了系列高速光模塊，助力AI及數據中心應用。
其二，華工科技5月17日在投資者互動平台表示，隨着以ChatGPT爲代表的AI大模型問世以及相關應用的快速發展，AI訓練和推理服務器有望進一步推升高速率光模塊的需求，預計800G光模塊出貨量將在2023年下半年快速增長。
其三，中際旭創在5月16日披露的機構調研紀要中指出，800G新產品處於供不應求狀態。今年以來，800G需求增長迅速，特別是來自AI方面的需求大超年初預期。下半年三、四季度公司將以保障訂單順利交付爲主，盡可能多地出貨。與此同時，公司非常看好明年800G更大規模的增長。
從目前的市場消息看，受益雲流量增長+AI爆發的雙重驅動，800G時代光模塊增長勢頭有望顯著超過歷次模塊升級，如此際遇下，國盛證券最新研報指出，LPO技術（线性驅動可插撥光模塊）將是800G時代最具潛力的方案，對比CPO，LPO採用可插拔模塊，便於維護，並且可以充分利用現有的成熟技術，將在2024年年底量產。
若是拋开消息面影響，從AI概念當前投資邏輯來看，繼昨日小幅反彈後，今日再度強勢上漲，是否意味着“最強主线”重燃？對此，國新國證基金認爲，AI產業當前還處於早期階段，技術還在不斷演進過程中，但從長期來看，人工智能都是未來不容忽視的關鍵。短期市場震蕩仍在健康範圍內，回調反而是去僞存真的過程，投資者需要在“故事”與炒作之中，找到真正優質的公司。
需要注意的是，AI板塊在此前回調整理的過程中累積了不小的賣壓，結合當前市場仍以震蕩輪動格局爲主，AI板塊整體想要再度开啓新一輪上漲行情的難度依舊不低，在今日集體爆發後，板塊內部的個股或將再度分化。
03
震蕩格局下 A股後續如何演繹？
昨日文章中提到，當前A股處於“AI、中特估、新能源”三分天下的僵持格局，三大主线輪流做“輸血包”，今日就是新能源賽道慘遭“抽血”，寧德時代、陽光電源等權重股午後紛紛下探。
“三國鼎立”的格局，意味着A股正處於存量博弈階段。
A股市場向來有“量爲價先”的說法，不少人認爲，沒有大的成交量，就難有大行情，因此把萬億元成交量視爲牛熊的分水嶺，作爲判斷A股走勢的重要甚至唯一依據。隨着近期A股成交額持續萎縮，也引發了投資者對行情的擔憂。
對此，經濟日報刊文指出，在新的資本市場生態下，有必要重新認識成交量，過度關注並不可取。一個理性的市場，並不在於成交量有多巨大，而在於有多少長线資金愿意停留駐足，進行價值的發現和培育。對於投資者而言，應堅守長期投資、價值投資信念，做時間的朋友，共同守護健康、可持續、有價值的A股市場。
目前來看，支撐A股走出震蕩格局的核心邏輯始終未變。
首先，我國經濟整體呈現恢復向好的態勢，主要指標企穩回升，市場預期明顯改善；其次，作爲經濟增長動力源，上市公司“排頭兵”作用凸顯，一季度實現營業收入17.03萬億元，淨利潤1.60萬億元，均同比增長2%；其三，隨着金融市場對外开放持續推進，外資“买买买”步伐不減，北向資金近2個月持續买入逾400億元。
在多重積極因素不斷匯聚下，A股依舊受到機構廣泛看好。中信建投陳果認爲，目前A股主要指數位置不高並無系統性風險，下半年隨着中國經濟復蘇，A股市場有望繼續逐浪上行。
具體策略上，“低估值+高分紅”與“現代產業鏈鏈長”是兩條重要的選股思路。泛AI主題投資後續仍有望繼續演繹，進入去僞存真階段，陳果建議可以重點關注傳媒、計算機、通信、中藥、非銀金融、半導體、建築等七大行業。
原文標題 : 剛剛，見證歷史性一幕！
標題：剛剛，見證歷史性一幕！
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